万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 2025 年中期报告 2025 年 6 月 30 日 基金管理人：万家基金管理有限公司 基金托管人：兴业银行股份有限公司 送出日期：2025 年 8 月 29 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 8 月 28 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告财务资料未经审计。 本报告期自 2025 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ...... 2 1.1 重要提示 ......2 1.2 目录 ......3 §2 基金简介 ...... 5 2.1 基金基本情况 ......5 2.2 基金产品说明 ......5 2.3 基金管理人和基金托管人 ......5 2.4 信息披露方式 ......6 2.5 其他相关资料 ......6 §3 主要财务指标和基金净值表现 ...... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 ......6 3.2 基金净值表现 ......7 §4 管理人报告 ...... 9 4.1 基金管理人及基金经理情况 ......9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ......10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ......11 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ......11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ......12 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......12 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ......12 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ......12 §5 托管人报告 ...... 13 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ......13 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .....13 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ......13 §6 半年度财务会计报告（未经审计） ...... 13 6.1 资产负债表 ......13 6.2 利润表 ......15 6.3 净资产变动表 ......16 6.4 报表附注 ......18 §7 投资组合报告 ...... 37 7.1 期末基金资产组合情况 ......37 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......37 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ......38 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ......46 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......48 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ......48 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......48 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......48 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ......48 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 ......48 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ......48 7.12 投资组合报告附注 ......48 §8 基金份额持有人信息 ...... 49 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ......49 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......50 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......50 §9 开放式基金份额变动 ...... 50 §10 重大事件揭示 ...... 51 10.1 基金份额持有人大会决议 ......51 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ......51 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ......51 10.4 基金投资策略的改变 ......51 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ......51 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ......51 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ......51 10.8 其他重大事件 ......53 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 53 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况......53 §12 备查文件目录 ...... 54 12.1 备查文件目录 ......54 12.2 存放地点 ......54 12.3 查阅方式 ......54 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 基金简称 万家颐达 基金主代码 519197 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2019 年 6 月 11 日 基金管理人 万家基金管理有限公司 基金托管人 兴业银行股份有限公司 报告期末基金份 33,349,425.61 份 额总额 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基 万家颐达 A 万家颐达 C 金简称 下属分级基金的交 519197 019077 易代码 报告期末下属分级 28,384,677.72 份 4,964,747.89 份 基金的份额总额 2.2 基金产品说明 投资目标 在严格控制组合风险并保持良好流动性的前提下，通过专业化研究 分析，力争实现基金资产的长期稳定增值。 投资策略 1、资产配置策略； 2、股票投资策略（（1）行业配置策略、（2） 个股投资策略、（3）参与融资业务的投资策略、（4）存托凭证投资 策略）；3、债券投资策略（（1）在债券投资方面，本基金将主要通 过类属配置与券种选择两个层次进行投资管理。（2）证券公司短期 公司债券投资策略。（3）中小企业私募债投资策略）；4、资产支持 证券投资策略；5、衍生产品投资策略（（1）股指期货投资策略、（2） 国债期货投资策略、（3）期权投资策略、（4）权证投资策略、（5） 本基金将关注其他金融衍生产品的推出情况，谨慎地进行投资）；6、 其他。 业绩比较基准 50%×沪深 300 指数收益率+50%×上证国债指数收益率 风险收益特征 本基金为混合型基金，其长期平均风险和预期收益水平低于股票型 基金，高于债券型基金、货币市场基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 万家基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司 信息披露 姓名 兰剑 冯萌 负责人 联系电话 021-38909626 021-52629999-213310 电子邮箱 lanj@wjasset.com fengmeng@cib.com.cn 客户服务电话 4008880800 95561 传真 021-38909627 021-62159217 注册地址 中国（上海）自由贸易试验区浦 福建省福州市台江区江滨中大 电路 360 号 8 层（名义楼层 9 层） 道 398 号兴业银行大厦 办公地址 上海市浦东新区浦电路 360 号陆 上海市浦东新区银城路 167 号 4 家嘴投资大厦 9 楼、15 楼、16 楼 楼 邮政编码 200122 200120 法定代表人 方一天 吕家进 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《证券日报》 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 http://www.wjasset.com 址 基金中期报告备置地点 基金管理人办公场所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公 北京市西城区太平桥大街17号 司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期 间 数 报告期(2025 年 1 月 1 日-2025 年 6 月 30 日) 据和指标 万家颐达 A 万家颐达 C 本期已实现收益 1,792,813.65 68,905.19 本期利润 2,187,174.23 126,548.54 加权平均基金份 0.1033 0.1884 额本期利润 本期加权平均净 10.01% 18.29% 值利润率 本期基金份额净 9.93% 9.66% 值增长率 3.1.2 期 末 数 报告期末(2025 年 6 月 30 日) 据和指标 期末可供分配利 -2,870,670.80 -549,144.42 润 期末可供分配基 -0.1011 -0.1106 金份额利润 期末基金资产净 30,845,061.24 5,346,085.10 值 期末基金份额净 1.0867 1.0768 值 3.1.3 累计期 报告期末(2025 年 6 月 30 日) 末指标 基金份额累计净 19.66% -1.92% 值增长率 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要 低于所列数字。 3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数 (为期末余额，不是当期发生数)。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 万家颐达 A 份额净 份额净值 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 值增长 增长率标 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ 率① 准差② ④ 过去一个月 5.15% 0.71% 1.50% 0.28% 3.65% 0.43% 过去三个月 3.93% 1.21% 1.34% 0.53% 2.59% 0.68% 过去六个月 9.93% 1.23% 0.85% 0.49% 9.08% 0.74% 过去一年 20.58% 1.53% 10.11% 0.68% 10.47% 0.85% 过去三年 -2.10% 1.29% 1.79% 0.54% -3.89% 0.75% 自基金合同生效起 19.66% 0.94% 22.49% 0.59% -2.83% 0.35% 至今 万家颐达 C 份额净 份额净值 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 值增长 增长率标 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ 率① 准差② ④ 过去一个月 5.10% 0.71% 1.50% 0.28% 3.60% 0.43% 过去三个月 3.81% 1.20% 1.34% 0.53% 2.47% 0.67% 过去六个月 9.66% 1.24% 0.85% 0.49% 8.81% 0.75% 过去一年 19.96% 1.53% 10.11% 0.68% 9.85% 0.85% 自基金合同生效起 -1.92% 1.50% 7.43% 0.58% -9.35% 0.92% 至今 注：万家颐达 C 上述“自基金合同生效起至今”实际为“自基金份额类别首次确认起至今”，下同。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：1、本基金于 2019 年 6 月 11 日成立，根据基金合同规定，基金合同生效后六个月内为建仓期。 建仓期结束时各项资产配置比例符合法律法规和基金合同要求。报告期末各项资产配置比例符合法律法规和基金合同要求。 2、本基金自 2023 年 8 月 17 日起增设 C 类份额，2023 年 8 月 18 日起确认有 C 类基金份额登记在 册。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 万家基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2002]44 号文批准设立。公司的股东为中泰证券股份有限公司、山东省新动能基金管理有限公司，住所：中国（上海）自由贸易试验区浦电 路 360 号 8 楼（名义楼层 9 层）。截至 2025 年 6 月 30 日，公司共管理 173 只开放式基金，其中包 括 42 只股票型基金、73 只混合型基金、41 只债券型基金、5 只货币市场基金、4 只 QDII 基金、8 只基金中基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理 姓名 职务 （助理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 公 司 领 导，首席 量化投资 官；万家 上证科创 板 100 指 国籍：中国；学历：美国斯坦福大学工商 数增强型 管理博士，2019 年 7 月入职万家基金管理 发起式证 有限公司，现任公司首席量化投资官、基 券投资基 金经理，历任公司总经理助理、量化投资 金、万家 部总监（兼）、副总经理。曾任美国巴克莱 中证 1000 国际投资管理公司投资部基金经理，加拿 乔亮 指数增强 2023 年 2 - 18.5 年 大退休基金国际投资管理公司量化投资部 型发起式 月 24 日 基金经理，南方基金管理有限公司数量化 证券投资 投资部投资经理，通联数据股份公司联合 基金、万 创始人、首席投资官，上海寻乾资产管理 家 中 证 有限公司投资总监、总经理，巨杉（上海） 2000 指数 资产管理有限公司量化投资部投资总监等 增强型证 职。 券投资基 金、万家 中证 500 指数增强 型发起式 证券投资 基金、万 家元贞量 化选股股 票型证券 投 资 基 金、万家 创业板指 数增强型 证券投资 基金、万 家 国 证 2000 指数 增强型证 券投资基 金、万家 家瑞债券 型证券投 资基金、 万家沪深 300 指数 增强型证 券投资基 金、万家 量化睿选 灵活配置 混合型证 券投资基 金、万家 颐达灵活 配置混合 型证券投 资基金的 基 金 经 理。 注：1、此处的任职日期和离任日期均以公告为准。 2、证券从业的含义遵从行业协会的相关规定。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 本报告期末，本基金经理未兼任私募资产管理计划的投资经理，故本项不适用。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守基金合同、《证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》等法律、法规和监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原 则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋取最大利益，没有损害基金持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，管理人制定了《公平交易管理办法》和《异常交易监控及报告管理办法》等规章制度,涵盖了研究、授权、投资决策和交易执行等投资管理活动的各个环节，确保公平对待不同投资组合，防范导致不公平交易以及利益输送的异常交易发生。 管理人制订了明确的投资授权制度，并建立了统一的投资管理平台，确保不同投资组合获得公平的投资决策机会。实行集中交易制度,对于交易所公开竞价交易，执行交易系统中的公平交易程序；对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易，原则上按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；对于银行间交易，按照时间优先、价格优先的原则公平公正的进行询价并完成交易。为保证公平交易原则的实现，通过制度规范、流程审批、系统风控参数设置等进行事前控制，通过对投资交易系统的实时监控进行事中控制，通过对异常交易的监控和分析实现事后控制。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 本报告期内，管理人旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共有 1 次，为量化投资组合或不同基金经理管理的组合间因投资策略不同而发生的反向交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 本基金采取相对均衡的投资策略，通过我们的量化选股和行业配置策略，主动适应不同的市场风格，前瞻性选股，提高选股胜率，以追求能获得长期稳定的收益。万家颐达的股票投资在风格配置上相对均衡，行业配置偏向于行业景气度高的行业。在量化选股方面精选行业内质优个股组合，持股较为分散。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末万家颐达 A 的基金份额净值为 1.0867 元，本报告期基金份额净值增长率为 9.93%，同期业绩比较基准收益率为 0.85%；截至本报告期末万家颐达 C 的基金份额净值为 1.0768元，本报告期基金份额净值增长率为 9.66%，同期业绩比较基准收益率为 0.85%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 2025 年上半年，A 股市场虽有波折，但整体呈现震荡上行走势，年初至 1 月中旬受风险情绪 压制快速下跌，春节之后至 3 月中旬，以 Deepseek 引领 TMT 板块走出“中国资产价值重估”行情； 四月上旬受美国“对等关税”政策影响，A 股单日大幅下挫，但随后得益于政策维稳以及中美大幅调降关税，市场风险偏好提升，主要宽基指数稳步上涨，6 月末在金融股带动下进一步走强，上证指数创出年内新高。 展望后市，7 月政治局会议更加强调存量政策的落地，弱化增量预期，落实与细化存量的确定性更高，会议指出，“当前我国经济运行依然面临不少风险挑战，要正确把握形势，增强忧患意识，坚持底线思维，用好发展机遇、潜力和优势，巩固拓展经济回升向好势头”，因此对于下半年的经济工作，会议强调要“保持政策连续性稳定性，增强灵活性预见性，着力稳就业、稳企业、稳市场、稳预期，有力促进国内国际双循环。从 5 月份关税纠纷缓和以来，A 股各板块“轮动上涨、低位补涨”的特征明显，赚钱效应的持续性更好，同时市场增量资金来源较为广泛，在低利率市场环境下以及资产配置荒格局下，后续“居民配置资金入市与股市慢涨”的正反馈效应也有望加强，A 股市场有望震荡上行。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。 本基金管理人设有估值委员会，估值委员会负责组织制定和适时修订基金估值政策和程序，指导和监督整个估值流程。估值委员会成员具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规，具备投资、研究、风险管理、法律合规或基金估值运作等方面的专业胜任能力。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值原则和方法的最终决策和日常估值的执行。 本报告期内，参与估值流程各方之间不存在直接的重大利益冲突。 本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司及中证指数有限公司签署服务协议，由中债金融估值中心有限公司按约定提供银行间同业市场的估值数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所交易的债券品种的估值数据和流通受限股票的折扣率数据。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期内未实施利润分配，符合基金合同的规定。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内，本基金自 2025 年 1 月 2 日至 2025 年 6 月 30 日连续 117 个工作日基金资产净值 低于五千万元。管理人已经将该基金情况向监管部门报告并提出解决方案，目前管理人正积极加强营销，力争扩大本基金规模。 本报告期内，本基金基金份额持有人数量不存在低于二百人的情况。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人利益的行为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为；基金管理人在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认真复核了本中期报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日：2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 资 产： 货币资金 6.4.7.1 5,288,801.62 1,759,919.98 结算备付金 161,939.28 59,528.62 存出保证金 15,213.76 41,086.74 交易性金融资产 6.4.7.2 28,586,865.10 20,191,819.11 其中：股票投资 28,586,865.10 20,191,819.11 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 债权投资 - - 其中：债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 其他投资 - - 其他债权投资 - - 其他权益工具投资 - - 应收清算款 - - 应收股利 - - 应收申购款 2,364,637.54 374.85 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.5 - - 资产总计 36,417,457.30 22,052,729.30 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 0.25 0.03 应付赎回款 87,446.31 206,345.66 应付管理人报酬 25,480.42 23,001.88 应付托管费 4,246.75 3,833.65 应付销售服务费 643.67 275.10 应付投资顾问费 - - 应交税费 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.6 108,493.56 124,141.20 负债合计 226,310.96 357,597.52 净资产： 实收基金 6.4.7.7 33,349,425.61 21,952,775.13 其他综合收益 6.4.7.8 - - 未分配利润 6.4.7.9 2,841,720.73 -257,643.35 净资产合计 36,191,146.34 21,695,131.78 负债和净资产总计 36,417,457.30 22,052,729.30 注： 报告截止日 2025 年 6 月 30 日，基金份额总额 33,349,425.61 份，其中万家颐达 A 基金份额 净值 1.0867 元，基金份额总额 28,384,677.72 份；万家颐达 C 基金份额净值 1.0768 元，基金份 额总额 4,964,747.89 份。 6.2 利润表 会计主体：万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2025 年 1 月 1 日至 2025 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 年 6 月 30 日 一、营业总收入 2,472,629.98 -88,203,806.63 1.利息收入 3,758.40 63,199.34 其中：存款利息收入 6.4.7.10 3,758.40 63,199.34 债券利息收入 - - 资产支持证券利息 - - 收入 买入返售金融资产 - - 收入 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-” 2,014,288.58 -92,524,322.03 填列） 其中：股票投资收益 6.4.7.11 1,772,662.49 -94,236,338.37 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.12 - - 资产支持证券投资 6.4.7.13 - - 收益 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 241,626.09 1,712,016.34 以摊余成本计量的 金融资产终止确认产生的 - - 收益 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损 6.4.7.17 452,003.93 3,803,492.67 失以“-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-” - - 号填列） 5.其他收入（损失以“-” 6.4.7.18 2,579.07 453,823.39 号填列） 减：二、营业总支出 158,907.21 1,770,531.53 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 134,044.24 1,411,585.94 其中：暂估管理人报酬 - - 2．托管费 6.4.10.2.2 22,340.70 235,264.33 3．销售服务费 6.4.10.2.3 1,747.27 20,686.81 4．投资顾问费 - - 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产 - - 支出 6．信用减值损失 6.4.7.19 - - 7．税金及附加 - - 8．其他费用 6.4.7.20 775.00 102,994.45 三、利润总额（亏损总额 2,313,722.77 -89,974,338.16 以“‐”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-” 2,313,722.77 -89,974,338.16 号填列） 五、其他综合收益的税后 - - 净额 六、综合收益总额 2,313,722.77 -89,974,338.16 6.3 净资产变动表 会计主体：万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 21,952,775.13 - -257,643.35 21,695,131.78 资产 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 21,952,775.13 - -257,643.35 21,695,131.78 资产 三、本期增减变 动额（减少以“-” 11,396,650.48 - 3,099,364.08 14,496,014.56 号填列） （一）、综合收益 - - 2,313,722.77 2,313,722.77 总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 净资产变动数 11,396,650.48 - 785,641.31 12,182,291.79 （净资产减少以 “-”号填列） 其中：1.基金申 13,414,388.37 - 855,211.34 14,269,599.71 购款 2.基金赎 -2,017,737.89 - -69,570.03 -2,087,307.92 回款 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的净 - - - - 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 收益结转留存收 - - - - 益 四、本期期末净 33,349,425.61 - 2,841,720.73 36,191,146.34 资产 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 619,673,569.92 - 50,187,627.79 669,861,197.71 资产 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 619,673,569.92 - 50,187,627.79 669,861,197.71 资产 三、本期增减变 -515,629,092.3 动额（减少以“-” - -60,482,618.02 -576,111,710.33 号填列） 1 （一）、综合收益 - - -89,974,338.16 -89,974,338.16 总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 -515,629,092.3 净资产变动数 - 29,491,720.14 -486,137,372.17 （净资产减少以 1 “-”号填列） 其中：1.基金申 11,688,259.31 - -168,044.73 11,520,214.58 购款 2.基金赎 -527,317,351.6 回款 - 29,659,764.87 -497,657,586.75 2 （三）、本期向基 金份额持有人分 - - - - 配利润产生的净 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 收益结转留存收 - - - - 益 四、本期期末净 104,044,477.61 - -10,294,990.23 93,749,487.38 资产 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： 方一天 陈广益 尹超 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 万家颐达灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）由万家颐达保本混合型证券投资基金转型而来。根据原《万家颐达保本混合型证券投资基金基金合同》的约定，万家颐达保本混合型证券投资基金第一个保本周期到期后，转型为本基金，本次转型无需经基金份额持有人 大会决议。自 2019 年 6 月 11 日起，《万家颐达保本混合型证券投资基金基金合同》失效，《万家 颐达灵活配置混合型证券投资基金基金合同》同时生效。本基金为契约型开放式，存续期限为不定期。本基金管理人为万家基金管理有限公司，注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》和《万家颐达灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的有关规定，经与本基金托管人协商一致，并报中 国证监会备案，2023 年 8 月 17 日起，本基金增设 C 类基金份额。 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括主板、创业板、中小板以及其他经中国证监会核准上市的股票、存托凭证）、债券（包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、证券公司短期公司债、中小企业私募债、次级债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、可转换债券、可交换债券等）、资产支持证券、债券回购、银行存款、权证、国债期货、股指期货、期权以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金可以参与融资交易。本基金的业绩比较基准为：50%×沪深 300 指数收益率+50%×上证国债指数收益率。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表系按照财政部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁 布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制，同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》及其他中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2025 年 6 月 30 日的财 务状况以及 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日止期间的经营成果和基金净值变动情况。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本中期报告所采用的会计政策、会计估计与上年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期无需说明的会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无需说明的会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 6.4.6 税项 (一)印花税 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票） 交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰； 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按 证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变； 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题 的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2016]127 号《财政部国家税务总局证监会关 于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》的规定，基金通过深港通买卖、继承、赠与联交所上市股票，按照香港特别行政区现行税法规定缴纳印花税； 根据财政部、国家税务总局公告 2023 年第 39 号《关于减半征收证券交易印花税的公告》的 规定，自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税实施减半征收。 (二) 增值税、城建税、教育费附加及地方教育附加 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》 的规定，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金 融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服 务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]56 号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规 定，自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用 简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生 的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]90 号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的 通知》的规定，自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务、发生的部 分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：提供贷款服务，以 2018 年 1 月 1 日起产生的利 息及利息性质的收入为销售额；转让 2017 年 12 月 31 日前取得的股票（不包括限售股）、债券、 基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017 年最后一个交易日的股票收盘价（2017 年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券 估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。 本基金分别按实际缴纳的增值税额的 7%、3%和 2%缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。 (三)企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定， 自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运 用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题 的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规 定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (四)个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题 的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息 所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征 收个人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差 别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券投资基金从公开发行 和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额 计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额； 持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别 化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券投资基金从公开发行和 转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2016]127 号《财政部国家税务总局证监会关 于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》的规定，对基金通过深港通投资香港联交所上市 H 股取得的股息红利，H 股公司应向中国证券登记结算有限责任公司(以下简称“中国结算”)提出申请，由中国结算向 H 股公司提供内地个人投资者名册，H 股公司按照 20%的税率代扣个人所得税。基金通过深港通投资香港联交所上市的非 H 股取得的股息红利，由中国结算按照 20%的税率代扣个人所得税。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 货币资金 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 6 月 30 日 活期存款 5,288,801.62 等于：本金 5,288,473.65 加：应计利息 327.97 减：坏账准备 - 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 合计 5,288,801.62 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2025 年 6 月 30 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 27,962,072.61 - 28,586,865.10 624,792.49 贵金属投资-金交所 - - - - 黄金合约 交易所市场 - - - - 债券 银行间市场 - - - - 合计 - - - - 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 27,962,072.61 - 28,586,865.10 624,792.49 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 本基金本报告期末无衍生金融资产/负债余额。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 本基金本报告期末未持有各项买入返售金融资产。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 其他资产 本基金本报告期末无其他资产余额。 6.4.7.6 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 - 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 58,493.56 其中：交易所市场 58,493.56 银行间市场 - 应付利息 - 预提费用 50,000.00 合计 108,493.56 6.4.7.7 实收基金 金额单位：人民币元 万家颐达 A 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 21,322,004.35 21,322,004.35 本期申购 8,705,424.62 8,705,424.62 本期赎回（以“-”号填列） -1,642,751.25 -1,642,751.25 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 28,384,677.72 28,384,677.72 万家颐达 C 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 630,770.78 630,770.78 本期申购 4,708,963.75 4,708,963.75 本期赎回（以“-”号填列） -374,986.64 -374,986.64 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 4,964,747.89 4,964,747.89 注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。 6.4.7.8 其他综合收益 本基金本报告期无其他综合收益。 6.4.7.9 未分配利润 单位：人民币元 万家颐达 A 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -3,929,282.90 3,683,070.57 -246,212.33 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 -3,929,282.90 3,683,070.57 -246,212.33 本期利润 1,792,813.65 394,360.58 2,187,174.23 本期基金份额交易产 -734,201.55 1,253,623.17 519,421.62 生的变动数 其中：基金申购款 -966,069.81 1,548,076.34 582,006.53 基金赎回款 231,868.26 -294,453.17 -62,584.91 本期已分配利润 - - - 本期末 -2,870,670.80 5,331,054.32 2,460,383.52 万家颐达 C 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -120,230.41 108,799.39 -11,431.02 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 -120,230.41 108,799.39 -11,431.02 本期利润 68,905.19 57,643.35 126,548.54 本期基金份额交易产 -497,819.20 764,038.89 266,219.69 生的变动数 其中：基金申购款 -556,027.28 829,232.09 273,204.81 基金赎回款 58,208.08 -65,193.20 -6,985.12 本期已分配利润 - - - 本期末 -549,144.42 930,481.63 381,337.21 6.4.7.10 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 3,484.02 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 227.39 其他 46.99 合计 3,758.40 6.4.7.11 股票投资收益 6.4.7.11.1 股票投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2025年1月1日至2025年6月30日 股票投资收益——买卖股票差价收入 1,772,662.49 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收入 - 合计 1,772,662.49 6.4.7.11.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 107,378,994.06 减：卖出股票成本总额 105,440,032.22 减：交易费用 166,299.35 买卖股票差价收入 1,772,662.49 6.4.7.12 债券投资收益 本基金本报告期无债券投资收益。 6.4.7.13 资产支持证券投资收益 本基金本报告期无资产支持证券投资收益。 6.4.7.14 贵金属投资收益 本基金本报告期无贵金属投资收益。 6.4.7.15 衍生工具收益 本基金本报告期无衍生工具收益。 6.4.7.16 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 241,626.09 其中：证券出借权益补偿收 - 入 基金投资产生的股利收益 - 合计 241,626.09 6.4.7.17 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 452,003.93 股票投资 452,003.93 债券投资 - 资产支持证券投资 - 基金投资 - 贵金属投资 - 其他 - 2.衍生工具 - 权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动 - 产生的预估增值税 合计 452,003.93 6.4.7.18 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 2,547.61 基金转换费收入 31.46 合计 2,579.07 6.4.7.19 信用减值损失 本基金本报告期无信用减值损失。 6.4.7.20 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 审计费用 - 信息披露费 - 证券出借违约金 - 银行费用 775.00 合计 775.00 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期内，与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 万家基金管理有限公司(“万家基金”) 基金管理人、基金销售机构 兴业银行股份有限公司(“兴业银行”) 基金托管人、基金销售机构 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2025 年 1 月 1 日至 2025 2024年1月1日至2024年6月30日 关联方名称 年 6 月 30 日 成交金 占当期股票 占当期股票 额 成交总额的 成交金额 成交总额的比例（%） 比例（%） 中泰证券 - - 691,549,875.26 23.05 6.4.10.1.2 债券交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。 6.4.10.1.3 债券回购交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。 6.4.10.1.4 权证交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 关联方名称 2025年1月1日至2025年6月30日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） - - - - - 上年度可比期间 关联方名称 2024年1月1日至2024年6月30日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） 中泰证券 654,144.18 23.13 - - 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 月 30 日 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的管理费 134,044.24 1,411,585.94 其中：应支付销售机构的客户维护 43,860.73 134,165.65 费 应支付基金管理人的净管理费 90,183.51 1,277,420.29 注：本基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.20%的年费率计提。计算方法如下: H=E×1.20%÷当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 月 30 日 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的托管费 22,340.70 235,264.33 注：本基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20%的年费率计提计算方法如下: H=E×0.20%÷当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 6.4.10.2.3 销售服务费 单位：人民币元 本期 获得销售服务费的各关联 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 万家颐达 A 万家颐达 C 合计 万家基金 - 0.91 0.91 合计 - 0.91 0.91 上年度可比期间 获得销售服务费的各关联 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 万家颐达 A 万家颐达 C 合计 万家基金 - 263.26 263.26 合计 - 263.26 263.26 注：本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.50%。 销售服务费按前一日 C 类基金份额的基金资产净值的 0.50%年费率计提。计算方法如下： H＝E×0.50%÷当年天数 H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费 E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值 基金销售服务费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金销售服务费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付。6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。 6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的 情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用固定期限费率的证券出借业务。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务 的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用市场化期限费率的证券出借业务。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 万家颐达 A 万家颐达 C 基金合同生效日（ 2019 年 6 - - 月 11 日）持有的基金份额 报告期初持有的基金份额 9,411,709.34 - 报告期间申购/买入总份额 - - 报告期间因拆分变动份额 - - 减：报告期间赎回/卖出总份 - - 额 报告期末持有的基金份额 9,411,709.34 - 报告期末持有的基金份额 33.1577% - 占基金总份额比例 项目 上年度可比期间 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 万家颐达 A 万家颐达 C 基金合同生效日（ 2019 年 6 - - 月 11 日）持有的基金份额 报告期初持有的基金份额 9,411,709.34 - 报告期间申购/买入总份额 - - 报告期间因拆分变动份额 - - 减：报告期间赎回/卖出总份 - - 额 报告期末持有的基金份额 9,411,709.34 - 报告期末持有的基金份额 9.4668% - 占基金总份额比例 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金本报告期末及上年度末均无除基金管理人以外的其他关联方投资本基金的情况。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 2024年1月1日至2024年6月30日 关联方名称 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 兴业银行 5,288,801.62 3,484.02 6,218,582.83 39,176.98 注：本基金的银行存款由基金托管人兴业银行股份有限公司保管，存款按银行同业利率或约定利率计息。 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方所承销的证券。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 本基金本报告期及上年度可比期间没有需作说明的其他关联交易事项。 6.4.11 利润分配情况 本基金本报告期内未实施利润分配。 6.4.12 期末（2025 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 本基金本报告期末未持有因认购新发/增发而流通受限证券。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 股票代 股票 停牌 停牌 期末 复牌 复牌 数量 期末 期末 码 名称 日期 原因 估值 日期 开盘单 （股） 成本总额 估值总 备注 单价 价 额 2025 2025 688313 仕佳 年 6 重大事 38.05年 7 月 39.98 1,100 40,991.17 41,855.00 - 光子 月 30 项停牌 11 日 日 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2025 年 6 月 30 日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖 出回购金融资产款余额。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2025 年 6 月 30 日止，本基金无因从事证券交易所债券正回购交易形成的卖 出回购金融资产款余额。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 本基金本报告期末未持有参与转融通证券出借业务的证券。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金金融工具的风险主要包括：信用风险、流动性风险、市场风险。本基金管理人制定了相应政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 本基金管理人将风险管理融入各业务层面，建立了四道防线：以各岗位目标责任制为基础，形成第一道防线；合规风控部门通过完善的风险控制制度和手段对各一线部门的风险管理工作进行指导、管理和监督，形成第二道防线；独立的监察稽核部门对公司内部控制制度的总体执行情况和有效性进行监督、检查、评估和反馈，形成第三道防线；董事会及其风险管理委员会听取公司管理层对公司整体运营情况的报告，并提出指导性意见，形成第四道防线。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种和证券发行人进行信用等级评估来控制信用风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金持有一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10%。 本基金的银行存款均存放于信用良好的银行，在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。 于 2025 年 6 月 30 日，本基金未持有债券投资。(2024 年 12 月 31 日：同) 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃 而带来的变现困难。 本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易。因此，除在附注6.4.12 中列示的本基金期末持有的流通受限证券外，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。 本基金管理人每日预测本基金的流动性需求，并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金资产的流动性风险进行管理，基金管理人建立了健全的流动性风险管理的内部控制体系，在申购赎回确认、投资交易、估值和信息披露等运作过程中专业审慎、勤勉尽责地管控基金的流动性风险，维护投资者的合法权益，公平对待投资者。本基金开放期间管理人对组合持仓集中度、短期变现能力、流动性受限资产比例、现金类资产比例等流动性指标进行持续的监测和分析，通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度，对交易对手进行必要的尽职调查和准入，加强逆回购的流动性风险和交易对手风险的管理，并建全了逆回购交易质押品管理制度。 本基金所持有的证券大部分具有良好的流动性，部分证券流通暂时受限的情况参见附注 6.4.12“期末（2025 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券”，本报告期内本基金未出现因 投资品种变现困难或投资集中而无法以合理价格及时变现基金资产以支付赎回款的情况。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 个月以内 1-3个月3个月-1年1-5年5年以上 不计息 合计 2025 年 6 月 30 日 资产 货币资金 5,288,801.62 - - - - - 5,288,801.62 结算备付金 161,939.28 - - - - - 161,939.28 存出保证金 15,213.76 - - - - - 15,213.76 交易性金融资产 - - - - -28,586,865.1028,586,865.10 应收申购款 0.49 - - - - 2,364,637.05 2,364,637.54 资产总计 5,465,955.15 - - - -30,951,502.1536,417,457.30 负债 应付赎回款 - - - - - 87,446.31 87,446.31 应付管理人报酬 - - - - - 25,480.42 25,480.42 应付托管费 - - - - - 4,246.75 4,246.75 应付清算款 - - - - - 0.25 0.25 应付销售服务费 - - - - - 643.67 643.67 其他负债 - - - - - 108,493.56 108,493.56 负债总计 - - - - - 226,310.96 226,310.96 利率敏感度缺口 5,465,955.15 - - - -30,725,191.1936,191,146.34 上年度末 1 个月以内 1-3个月3个月-1年1-5年5年以上 不计息 合计 2024年12月31日 资产 货币资金 1,759,919.98 - - - - - 1,759,919.98 结算备付金 59,528.62 - - - - - 59,528.62 存出保证金 41,086.74 - - - - - 41,086.74 交易性金融资产 - - - - -20,191,819.1120,191,819.11 应收申购款 0.02 - - - - 374.83 374.85 资产总计 1,860,535.36 - - - -20,192,193.9422,052,729.30 负债 应付赎回款 - - - - - 206,345.66 206,345.66 应付管理人报酬 - - - - - 23,001.88 23,001.88 应付托管费 - - - - - 3,833.65 3,833.65 应付清算款 - - - - - 0.03 0.03 应付销售服务费 - - - - - 275.10 275.10 其他负债 - - - - - 124,141.20 124,141.20 负债总计 - - - - - 357,597.52 357,597.52 利率敏感度缺口 1,860,535.36 - - - -19,834,596.4221,695,131.78 注：该表统计了本基金的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早进行了分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 于 2025 年 6 月 30 日，本基金未持有交易性债券投资（2024 年 12 月 31 日：同），货币资金、 结算备付金和存出保证金均以活期存款利率或相对固定的利率计息，假定利率变动仅影响该类资产的未来收益，而对其本身的公允价值无重大影响，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无 重大影响（2024 年 12 月 31 日：同）。 6.4.13.4.2 外汇风险 本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2025 年 6 月 30 日 2024年12月31日 公允价值 占基金资产净值 公允价值 占基金资产净值 比例（%） 比例（%） 交易性金融资 28,586,865.10 78.99 20,191,819.11 93.07 产－股票投资 交易性金融资 - - - - 产－基金投资 交易性金融资 产－贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产 - - - - －权证投资 其他 - - - - 合计 28,586,865.10 78.99 20,191,819.11 93.07 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除股票基准指数以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2024 年 12 月 本期末 （2025 年 6 月 30 日） 31 日 ） 分析 1.股票基准指数上 361,651.96 211,020.65 升 100 个基点 2.股票基准指数下 -361,651.96 -211,020.65 降 100 个基点 6.4.14 公允价值 6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 公允价值计量结果所属的层次 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 第一层次 28,545,010.10 20,190,666.00 第二层次 41,855.00 - 第三层次 - 1,153.11 合计 28,586,865.10 20,191,819.11 6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 对于公开市场交易的证券、基金等投资，若出现交易不活跃（包括重大事项停牌、新发未上市、涨跌停等导致的交易不活跃）和非公开发行等情况，本基金不会于交易不活跃期间及限售期间将相关投资的公允价值列入第一层次，并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关投资的公允价值应属第二层次或第三层次。 6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。 6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括货币资金、结算备付金、存出保证金、买入返售金融资产、其他资产以及其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。 6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 28,586,865.10 78.50 其中：股票 28,586,865.10 78.50 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备付金合计 5,450,740.90 14.97 8 其他各项资产 2,379,851.30 6.53 9 合计 36,417,457.30 100.00 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 72,150.00 0.20 B 采矿业 1,376,400.00 3.80 C 制造业 19,829,325.48 54.79 D 电力、热力、燃气及水生产和供 应业 507,614.00 1.40 E 建筑业 130,855.00 0.36 F 批发和零售业 881,497.00 2.44 G 交通运输、仓储和邮政业 648,793.00 1.79 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 业 1,722,726.12 4.76 J 金融业 1,696,486.70 4.69 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 532,039.00 1.47 M 科学研究和技术服务业 768,433.80 2.12 N 水利、环境和公共设施管理业 83,620.00 0.23 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 7,840.00 0.02 R 文化、体育和娱乐业 329,085.00 0.91 S 综合 - - 合计 28,586,865.10 78.99 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 300502 新易盛 3,720 472,514.40 1.31 2 600262 北方股份 19,600 446,880.00 1.23 3 688428 诺诚健华 17,600 429,968.00 1.19 4 002284 亚太股份 38,600 426,530.00 1.18 5 002728 特一药业 50,600 425,546.00 1.18 6 300363 博腾股份 22,900 391,132.00 1.08 7 600489 中金黄金 26,700 390,621.00 1.08 8 603236 移远通信 4,500 386,100.00 1.07 9 603259 药明康德 5,500 382,525.00 1.06 10 688035 德邦科技 9,400 381,828.00 1.06 11 300888 稳健医疗 9,100 374,010.00 1.03 12 603379 三美股份 7,400 356,088.00 0.98 13 000906 浙商中拓 55,500 353,535.00 0.98 14 603500 祥和实业 37,200 340,752.00 0.94 15 600183 生益科技 11,200 337,680.00 0.93 16 600668 尖峰集团 23,700 335,355.00 0.93 17 002588 史丹利 37,300 328,613.00 0.91 18 002876 三利谱 12,900 324,951.00 0.90 19 600299 安迪苏 32,900 317,485.00 0.88 20 002582 好想你 31,400 311,488.00 0.86 21 688162 巨一科技 11,300 307,812.00 0.85 22 000975 山金国际 15,700 297,358.00 0.82 23 002885 京泉华 20,700 292,905.00 0.81 24 600062 华润双鹤 15,500 289,230.00 0.80 25 603979 金诚信 6,000 278,640.00 0.77 26 300871 回盛生物 13,200 275,880.00 0.76 27 600179 安通控股 99,500 274,620.00 0.76 28 002624 完美世界 18,100 274,577.00 0.76 29 002469 三维化学 32,700 271,737.00 0.75 30 603881 数据港 10,120 258,566.00 0.71 31 300609 汇纳科技 7,600 253,992.00 0.70 32 600685 中船防务 9,000 244,710.00 0.68 33 603612 索通发展 13,300 244,454.00 0.68 34 601665 齐鲁银行 37,600 237,632.00 0.66 35 688235 百济神州 1,000 233,640.00 0.65 36 688636 智明达 6,788 229,366.52 0.63 37 688488 艾迪药业 16,500 228,525.00 0.63 38 300476 胜宏科技 1,700 228,446.00 0.63 39 600163 中闽能源 43,900 224,768.00 0.62 40 002999 天禾股份 32,200 224,756.00 0.62 41 600793 宜宾纸业 8,700 224,199.00 0.62 42 002267 陕天然气 28,900 218,773.00 0.60 43 600166 福田汽车 79,400 215,174.00 0.59 44 002948 青岛银行 41,700 207,666.00 0.57 45 002758 浙农股份 23,200 207,176.00 0.57 46 601077 渝农商行 28,800 205,632.00 0.57 47 601963 重庆银行 18,500 200,910.00 0.56 48 600031 三一重工 11,100 199,245.00 0.55 49 002155 湖南黄金 11,140 198,849.00 0.55 50 600482 中国动力 8,600 198,402.00 0.55 51 001207 联科科技 8,000 196,320.00 0.54 52 300119 瑞普生物 9,500 184,490.00 0.51 53 689009 九号公司 3,100 183,427.00 0.51 54 600866 星湖科技 26,300 181,733.00 0.50 55 600285 羚锐制药 7,900 179,093.00 0.49 56 002206 海 利 得 34,900 178,339.00 0.49 57 600160 巨化股份 5,900 169,212.00 0.47 58 300322 硕贝德 11,300 168,935.00 0.47 59 600195 中牧股份 22,600 165,658.00 0.46 60 000902 新洋丰 11,800 163,194.00 0.45 61 300471 厚普股份 15,200 161,728.00 0.45 62 300573 兴齐眼药 3,054 158,166.66 0.44 63 002454 松芝股份 20,300 156,716.00 0.43 64 603466 风语筑 15,300 154,377.00 0.43 65 002246 北化股份 10,300 150,586.00 0.42 66 688578 艾力斯 1,600 148,864.00 0.41 67 300241 瑞丰光电 24,900 141,930.00 0.39 68 688266 泽璟制药 1,300 139,763.00 0.39 69 301018 申菱环境 3,600 136,584.00 0.38 70 601126 四方股份 8,300 135,041.00 0.37 71 301248 杰创智能 5,300 131,864.00 0.36 72 688668 鼎通科技 2,100 131,166.00 0.36 73 688280 精进电动 16,600 120,682.00 0.33 74 002128 电投能源 6,100 120,658.00 0.33 75 300369 绿盟科技 15,100 117,327.00 0.32 76 600710 苏美达 12,100 116,281.00 0.32 77 688048 长光华芯 2,000 115,480.00 0.32 78 301230 泓博医药 3,300 113,586.00 0.31 79 000960 锡业股份 7,400 113,220.00 0.31 80 688286 敏芯股份 1,600 113,104.00 0.31 81 603267 鸿远电子 2,200 110,594.00 0.31 82 601398 工商银行 14,500 110,055.00 0.30 83 600269 赣粤高速 21,700 109,802.00 0.30 84 000957 中通客车 10,000 109,300.00 0.30 85 688202 美迪西 3,000 107,790.00 0.30 86 002905 金逸影视 11,600 107,648.00 0.30 87 688258 卓易信息 2,200 106,546.00 0.29 88 688608 恒玄科技 300 104,394.00 0.29 89 601658 邮储银行 19,000 103,930.00 0.29 90 600276 恒瑞医药 2,000 103,800.00 0.29 91 300648 星云股份 3,000 103,680.00 0.29 92 600268 国电南自 13,100 102,442.00 0.28 93 601009 南京银行 8,800 102,256.00 0.28 94 002362 汉王科技 4,500 100,890.00 0.28 95 301080 百普赛斯 1,400 100,142.00 0.28 96 603089 正裕工业 7,600 99,332.00 0.27 97 300048 合康新能 16,900 99,203.00 0.27 98 688302 海创药业 2,100 98,280.00 0.27 99 301183 东田微 1,900 97,337.00 0.27 100 300990 同飞股份 1,900 94,810.00 0.26 101 600619 海立股份 8,100 92,421.00 0.26 102 000783 长江证券 13,300 92,169.00 0.25 103 600219 南山铝业 23,900 91,537.00 0.25 104 600919 江苏银行 7,600 90,744.00 0.25 105 300685 艾德生物 4,100 88,273.00 0.24 106 600476 湘邮科技 4,600 86,848.00 0.24 107 603499 翔港科技 5,220 86,077.80 0.24 108 603101 汇嘉时代 11,000 82,500.00 0.23 109 600018 上港集团 14,300 81,653.00 0.23 110 300980 祥源新材 3,400 79,628.00 0.22 111 603566 普莱柯 5,800 78,938.00 0.22 112 601668 中国建筑 13,600 78,472.00 0.22 113 600988 赤峰黄金 3,100 77,128.00 0.21 114 002755 奥赛康 4,800 76,704.00 0.21 115 600012 皖通高速 4,500 76,410.00 0.21 116 301220 亚香股份 1,700 76,330.00 0.21 117 002398 垒知集团 15,400 76,076.00 0.21 118 300940 南极光 3,000 75,750.00 0.21 119 002489 浙江永强 20,200 73,932.00 0.20 120 688401 路维光电 2,100 72,870.00 0.20 121 688288 鸿泉物联 2,500 72,525.00 0.20 122 300967 晓鸣股份 3,900 72,150.00 0.20 123 000807 云铝股份 4,400 70,312.00 0.19 124 688443 智翔金泰 2,500 69,350.00 0.19 125 603617 君禾股份 9,600 68,832.00 0.19 126 603818 曲美家居 13,300 68,362.00 0.19 127 301367 瑞迈特 800 67,280.00 0.19 128 600728 佳都科技 11,900 64,855.00 0.18 129 300534 陇神戎发 6,600 63,756.00 0.18 130 601818 光大银行 15,100 62,665.00 0.17 131 688136 科兴制药 1,600 61,152.00 0.17 132 688381 帝奥微 2,700 58,482.00 0.16 133 603079 圣达生物 3,400 58,310.00 0.16 134 601328 交通银行 7,100 56,800.00 0.16 135 000878 云南铜业 4,300 54,696.00 0.15 136 688173 希荻微 4,000 54,640.00 0.15 137 002560 通达股份 6,900 54,510.00 0.15 138 301033 迈普医学 900 54,054.00 0.15 139 002344 海宁皮城 12,400 53,816.00 0.15 140 002926 华西证券 5,900 52,746.00 0.15 141 002442 龙星科技 8,100 51,678.00 0.14 142 000977 浪潮信息 1,000 50,880.00 0.14 143 002648 卫星化学 2,900 50,257.00 0.14 144 688508 芯朋微 900 50,238.00 0.14 145 300641 正丹股份 2,200 50,138.00 0.14 146 603585 苏利股份 2,700 49,923.00 0.14 147 301396 宏景科技 800 49,688.00 0.14 148 301119 正强股份 1,400 49,504.00 0.14 149 603313 梦百合 5,800 49,300.00 0.14 150 001227 兰州银行 19,400 48,500.00 0.13 151 002170 芭田股份 4,700 48,175.00 0.13 152 600201 生物股份 6,000 48,120.00 0.13 153 600851 海欣股份 7,100 47,499.00 0.13 154 605080 浙江自然 1,700 47,260.00 0.13 155 301031 中熔电气 592 47,152.80 0.13 156 002661 克明食品 4,700 47,047.00 0.13 157 002825 纳尔股份 4,700 46,906.00 0.13 158 688722 同益中 2,200 46,794.00 0.13 159 605068 明新旭腾 2,600 46,722.00 0.13 160 000651 格力电器 1,000 44,920.00 0.12 161 600377 宁沪高速 2,900 44,486.00 0.12 162 603214 爱婴室 2,300 44,137.00 0.12 163 688205 德科立 700 43,883.00 0.12 164 603199 九华旅游 1,200 43,488.00 0.12 165 002483 润邦股份 6,900 43,125.00 0.12 166 688095 福昕软件 632 42,919.12 0.12 167 000061 农 产 品 6,700 42,813.00 0.12 168 603713 密尔克卫 800 42,656.00 0.12 169 688041 海光信息 300 42,387.00 0.12 170 603698 航天工程 2,400 42,288.00 0.12 171 603238 诺邦股份 2,400 42,096.00 0.12 172 688313 仕佳光子 1,100 41,855.00 0.12 173 688580 伟思医疗 900 41,841.00 0.12 174 601988 中国银行 7,400 41,588.00 0.11 175 688179 阿拉丁 3,240 41,212.80 0.11 176 000425 徐工机械 5,200 40,404.00 0.11 177 300637 扬帆新材 3,300 39,765.00 0.11 178 000882 华联股份 20,000 39,200.00 0.11 179 300570 太辰光 400 38,552.00 0.11 180 000757 浩物股份 8,500 38,505.00 0.11 181 688059 华锐精密 800 37,408.00 0.10 182 688181 八亿时空 1,200 37,344.00 0.10 183 600873 梅花生物 3,400 36,346.00 0.10 184 000551 创元科技 2,800 35,980.00 0.10 185 605277 新亚电子 2,000 35,920.00 0.10 186 002428 云南锗业 1,800 35,820.00 0.10 187 002915 中欣氟材 2,000 35,760.00 0.10 188 601811 新华文轩 2,400 34,968.00 0.10 189 603486 科沃斯 600 34,938.00 0.10 190 603326 我乐家居 4,100 33,948.00 0.09 191 688365 光云科技 2,200 33,484.00 0.09 192 003020 立方制药 1,500 33,480.00 0.09 193 688270 臻镭科技 700 32,592.00 0.09 194 688351 微电生理 1,600 31,520.00 0.09 195 300184 力源信息 3,200 31,424.00 0.09 196 300249 依米康 2,300 31,372.00 0.09 197 000819 岳阳兴长 2,000 31,300.00 0.09 198 300150 世纪瑞尔 6,200 31,124.00 0.09 199 605599 菜百股份 1,900 31,065.00 0.09 200 002169 智光电气 4,700 30,409.00 0.08 201 600585 海螺水泥 1,400 30,058.00 0.08 202 688185 康希诺 500 29,815.00 0.08 203 688039 当虹科技 900 29,538.00 0.08 204 601939 建设银行 3,100 29,264.00 0.08 205 002282 博深股份 3,900 29,133.00 0.08 206 300777 中简科技 800 29,000.00 0.08 207 000333 美的集团 400 28,880.00 0.08 208 688261 东微半导 700 28,875.00 0.08 209 688233 神工股份 900 28,593.00 0.08 210 603386 骏亚科技 2,200 27,830.00 0.08 211 300647 超频三 4,300 27,821.00 0.08 212 688655 迅捷兴 1,300 27,547.00 0.08 213 603586 金麒麟 1,500 27,480.00 0.08 214 300274 阳光电源 400 27,108.00 0.07 215 600397 安源煤业 4,300 26,961.00 0.07 216 600998 九州通 5,200 26,728.00 0.07 217 300548 长芯博创 400 26,708.00 0.07 218 003037 三和管桩 3,700 26,566.00 0.07 219 001267 汇绿生态 2,800 26,264.00 0.07 220 002463 沪电股份 600 25,548.00 0.07 221 603983 丸美生物 600 25,278.00 0.07 222 300499 高澜股份 1,400 24,920.00 0.07 223 002688 金河生物 4,000 24,840.00 0.07 224 300016 北陆药业 2,600 24,674.00 0.07 225 601128 常熟银行 3,210 23,657.70 0.07 226 000862 银星能源 4,300 23,521.00 0.06 227 301489 思泉新材 400 22,996.00 0.06 228 300956 英力股份 1,400 22,708.00 0.06 229 002909 集泰股份 3,600 22,464.00 0.06 230 688685 迈信林 400 22,340.00 0.06 231 600410 华胜天成 2,300 22,057.00 0.06 232 002587 奥拓电子 3,400 21,930.00 0.06 233 603087 甘李药业 400 21,912.00 0.06 234 603978 深圳新星 1,200 21,648.00 0.06 235 002250 联化科技 1,900 20,900.00 0.06 236 301259 艾布鲁 400 19,552.00 0.05 237 300690 双一科技 800 19,368.00 0.05 238 688400 凌云光 700 19,299.00 0.05 239 603103 横店影视 1,200 19,260.00 0.05 240 300491 通合科技 1,000 19,100.00 0.05 241 603682 锦和商管 3,300 18,711.00 0.05 242 301061 匠心家居 240 18,609.60 0.05 243 000039 中集集团 2,300 18,078.00 0.05 244 688277 天智航 1,300 18,070.00 0.05 245 300972 万辰集团 100 18,024.00 0.05 246 688519 南亚新材 400 17,920.00 0.05 247 300484 蓝海华腾 800 17,896.00 0.05 248 688023 安恒信息 300 17,022.00 0.05 249 601005 重庆钢铁 13,300 16,891.00 0.05 250 600628 新世界 2,300 16,836.00 0.05 251 002686 亿利达 2,500 16,275.00 0.04 252 688275 万润新能 400 16,220.00 0.04 253 000659 珠海中富 5,400 15,984.00 0.04 254 605507 国邦医药 800 15,816.00 0.04 255 000423 东阿阿胶 300 15,690.00 0.04 256 002404 嘉欣丝绸 2,400 15,528.00 0.04 257 603278 大业股份 1,700 15,470.00 0.04 258 300942 易瑞生物 1,600 15,328.00 0.04 259 002761 浙江建投 1,700 15,079.00 0.04 260 600578 京能电力 3,300 14,817.00 0.04 261 300271 华宇软件 1,800 14,688.00 0.04 262 688071 华依科技 400 14,580.00 0.04 263 002549 凯美特气 1,400 14,420.00 0.04 264 603565 中谷物流 1,500 14,325.00 0.04 265 000915 华特达因 400 14,140.00 0.04 266 300320 海达股份 1,400 13,916.00 0.04 267 603118 共进股份 1,200 13,524.00 0.04 268 688369 致远互联 500 13,195.00 0.04 269 000962 东方钽业 800 13,128.00 0.04 270 300788 中信出版 400 12,832.00 0.04 270 600674 川投能源 800 12,832.00 0.04 271 600547 山东黄金 400 12,772.00 0.04 272 601998 中信银行 1,500 12,750.00 0.04 273 300746 汉嘉设计 800 12,536.00 0.03 274 603703 盛洋科技 1,200 12,444.00 0.03 275 688661 和林微纳 310 12,328.70 0.03 276 300612 宣亚国际 800 12,080.00 0.03 277 300662 科锐国际 400 11,884.00 0.03 278 002245 蔚蓝锂芯 900 11,547.00 0.03 279 002140 东华科技 1,200 11,040.00 0.03 280 003006 百亚股份 400 10,952.00 0.03 281 601216 君正集团 1,900 10,488.00 0.03 282 002807 江阴银行 2,200 10,450.00 0.03 283 301128 强瑞技术 200 10,164.00 0.03 284 300715 凯伦股份 1,000 9,910.00 0.03 285 603628 清源股份 800 9,768.00 0.03 286 300708 聚灿光电 800 9,600.00 0.03 287 301270 汉仪股份 200 9,532.00 0.03 288 600785 新华百货 800 9,384.00 0.03 289 600176 中国巨石 800 9,120.00 0.03 290 300149 睿智医药 800 8,480.00 0.02 291 003033 征和工业 200 8,478.00 0.02 292 002138 顺络电子 300 8,436.00 0.02 293 002225 濮耐股份 1,700 8,415.00 0.02 294 002993 奥海科技 200 8,294.00 0.02 295 300770 新媒股份 200 7,998.00 0.02 296 000677 恒天海龙 1,400 7,910.00 0.02 297 301239 普瑞眼科 200 7,840.00 0.02 298 688066 航天宏图 400 7,832.00 0.02 299 301060 兰卫医学 800 7,720.00 0.02 300 603456 九洲药业 500 7,605.00 0.02 301 600577 精达股份 1,000 7,440.00 0.02 302 000513 丽珠集团 200 7,208.00 0.02 303 601995 中金公司 200 7,072.00 0.02 304 603229 奥翔药业 800 6,976.00 0.02 305 600750 江中药业 300 6,549.00 0.02 306 600780 通宝能源 1,100 6,523.00 0.02 307 300238 冠昊生物 400 6,492.00 0.02 308 002001 新 和 成 300 6,381.00 0.02 309 000791 甘肃能源 1,000 6,380.00 0.02 310 000803 山高环能 1,000 6,160.00 0.02 311 605058 澳弘电子 200 6,112.00 0.02 312 603138 海量数据 400 5,768.00 0.02 313 300272 开能健康 800 5,256.00 0.01 314 002956 西麦食品 200 4,694.00 0.01 315 000404 长虹华意 600 4,260.00 0.01 316 000016 深康佳 A 800 4,128.00 0.01 317 001872 招商港口 200 3,972.00 0.01 318 000880 潍柴重机 100 3,782.00 0.01 319 002695 煌上煌 400 3,760.00 0.01 320 002395 双象股份 200 3,540.00 0.01 321 603063 禾望电气 100 3,386.00 0.01 322 002801 微光股份 100 3,237.00 0.01 323 600989 宝丰能源 200 3,228.00 0.01 324 300299 富春股份 400 3,072.00 0.01 325 002455 百川股份 400 2,992.00 0.01 326 603969 银龙股份 400 2,932.00 0.01 327 301226 祥明智能 100 2,738.00 0.01 328 603528 多伦科技 300 2,502.00 0.01 329 300684 中石科技 100 2,388.00 0.01 330 300531 优博讯 100 2,369.00 0.01 331 002597 金禾实业 100 2,355.00 0.01 332 002286 保龄宝 200 2,266.00 0.01 333 300825 阿尔特 200 2,162.00 0.01 334 603520 司太立 200 1,960.00 0.01 335 002706 良信股份 200 1,782.00 0.00 336 603166 福达股份 100 1,547.00 0.00 337 300739 明阳电路 100 1,484.00 0.00 338 002527 新时达 100 1,459.00 0.00 339 002029 七 匹 狼 200 1,348.00 0.00 340 600817 宇通重工 100 1,184.00 0.00 341 601298 青岛港 100 869.00 0.00 342 000156 华数传媒 100 794.00 0.00 343 600398 海澜之家 100 696.00 0.00 344 600959 江苏有线 200 688.00 0.00 345 600758 辽宁能源 100 374.00 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 688235 百济神州 738,438.75 3.40 2 601398 工商银行 699,175.00 3.22 3 601288 农业银行 685,740.00 3.16 4 601988 中国银行 663,145.00 3.06 5 605499 东鹏饮料 655,990.00 3.02 6 001207 联科科技 633,173.00 2.92 7 603259 药明康德 631,286.00 2.91 8 300502 新易盛 626,136.00 2.89 9 688506 百利天恒 600,240.22 2.77 10 600519 贵州茅台 599,708.00 2.76 11 300442 润泽科技 594,745.00 2.74 12 300888 稳健医疗 581,157.00 2.68 13 000895 双汇发展 575,873.00 2.65 14 688578 艾力斯 572,301.44 2.64 15 000333 美的集团 553,872.00 2.55 16 600160 巨化股份 542,867.00 2.50 17 002284 亚太股份 514,303.00 2.37 18 600183 生益科技 500,220.00 2.31 19 600585 海螺水泥 490,800.00 2.26 20 601328 交通银行 485,081.00 2.24 21 600489 中金黄金 462,364.00 2.13 22 000651 格力电器 458,107.00 2.11 23 300363 博腾股份 457,523.00 2.11 24 300896 爱美客 454,929.00 2.10 25 688608 恒玄科技 452,745.00 2.09 26 600018 上港集团 450,009.00 2.07 27 600276 恒瑞医药 446,768.00 2.06 28 000906 浙商中拓 441,613.00 2.04 29 002728 特一药业 437,047.00 2.01 30 002714 牧原股份 435,152.00 2.01 注：“买入金额”按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 601288 农业银行 919,645.00 4.24 2 600585 海螺水泥 720,705.00 3.32 3 605499 东鹏饮料 708,003.00 3.26 4 300570 太辰光 694,748.00 3.20 5 600900 长江电力 651,510.00 3.00 6 688256 寒武纪 643,372.00 2.97 7 688506 百利天恒 631,152.63 2.91 8 600519 贵州茅台 623,310.00 2.87 9 601857 中国石油 622,231.00 2.87 10 601988 中国银行 620,188.00 2.86 11 601398 工商银行 605,272.00 2.79 12 000651 格力电器 604,029.00 2.78 13 000895 双汇发展 571,353.00 2.63 14 300308 中际旭创 570,040.00 2.63 15 601009 南京银行 562,908.00 2.59 16 300442 润泽科技 561,205.00 2.59 17 688235 百济神州 549,290.60 2.53 18 001207 联科科技 543,217.00 2.50 19 300394 天孚通信 536,518.00 2.47 20 600018 上港集团 535,516.00 2.47 21 601658 邮储银行 533,864.00 2.46 22 000333 美的集团 532,745.00 2.46 23 688568 中科星图 512,875.27 2.36 24 600066 宇通客车 509,756.00 2.35 25 688183 生益电子 488,216.40 2.25 26 300476 胜宏科技 479,811.00 2.21 27 300502 新易盛 476,823.00 2.20 28 601825 沪农商行 470,512.00 2.17 29 002714 牧原股份 466,065.00 2.15 30 300896 爱美客 455,566.00 2.10 31 600007 中国国贸 454,032.00 2.09 32 601088 中国神华 452,213.00 2.08 33 300870 欧陆通 451,976.00 2.08 34 600919 江苏银行 450,164.00 2.07 35 601328 交通银行 445,827.00 2.05 36 688578 艾力斯 442,262.47 2.04 37 601939 建设银行 439,794.00 2.03 注：“卖出金额”按卖出成交金额(成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位: 人民币元 买入股票成本（成交）总额 113,383,074.28 卖出股票收入（成交）总额 107,378,994.06 注：本项买入金额均按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用；本项卖出金额均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 本基金将根据风险管理的原则，主要选择流动性好、交易活跃的股指期货合约进行交易，以对冲投资组合的系统性风险、有效管理现金流量或降低建仓或调仓过程中的冲击成本等。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1 本期国债期货投资政策 本基金将按照法律法规要求，以套期保值为目的参与国债期货投资。 7.11.2 本期国债期货投资评价 本基金本报告期内未投资国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或 在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 本报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查的，在报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。 7.12.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 15,213.76 2 应收清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 2,364,637.54 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 2,379,851.30 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 本基金由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人 机构投资者 个人投资者 份额级别 户数 户均持有的基 金份额 占总份 占总份 （户） 持有份额 额比例 持有份额 额比例 （%） （%） 万家颐达 588 48,273.26 9,411,709.34 33.16 18,972,968.38 66.84 A 万家颐达 224 22,164.05 - - 4,964,747.89 100.00 C 合计 806 41,376.46 9,411,709.34 28.22 23,937,716.27 71.78 注：分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%） 基金管 万家颐达 A 3,132,311.51 11.0352 理人所 有从业 人员持 万家颐达 C 15.12 0.0003 有本基 金 合计 3,132,326.63 9.3924 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、 万家颐达 A >100 基金投资和研究部门 负责人持有本开放式 万家颐达 C 0 基金 合计 >100 本基金基金经理持有 万家颐达 A >100 本开放式基金 万家颐达 C 0 合计 >100 §9 开放式基金份额变动 单位：份 项目 万家颐达 A 万家颐达 C 基金合同生效日 （2019 年 6 月 11 日） 92,388,896.72 - 基金份额总额 本报告期期初基金份 21,322,004.35 630,770.78 额总额 本报告期基金总申购 8,705,424.62 4,708,963.75 份额 减：本报告期基金总 1,642,751.25 374,986.64 赎回份额 本报告期基金拆分变 - - 动份额 本报告期期末基金份 28,384,677.72 4,964,747.89 额总额 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 报告期内未召开基金份额持有人大会。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 报告期内本基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 10.4 基金投资策略的改变 报告期内基金投资策略未发生改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 报告期内为基金进行审计的会计师事务所情况未发生改变。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 10.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，本基金管理人及其高级管理人员无受稽查或处罚的情况。 10.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 报告期内，本基金托管人及其高级管理人员在开展基金托管业务过程中无受稽查或处罚等情况。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票成 占当期佣金 备注 数量 成交金额 交总额的比例 佣金 总量的比例 (%) (%) 东吴证券 1 63,641,128.4 28.83 28,386.75 28.83 - 8 民生证券 1 62,170,271.4 28.16 27,722.96 28.16 - 7 中金公司 1 41,442,607.0 18.77 18,479.13 18.77 - 0 招商证券 2 24,490,790.8 11.09 10,922.53 11.09 - 4 东海证券 1 23,865,526.4 10.81 10,641.74 10.81 - 2 华鑫证券 1 5,096,597.90 2.31 2,272.51 2.31 - 国泰海通 2 55,146.23 0.02 24.59 0.02 - 证券 东北证券 1 - - - - - 东方证券 2 - - - - - 东兴证券 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 国海证券 1 - - - - - 国金证券 1 - - - - - 国投证券 1 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 平安证券 1 - - - - - 上海证券 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 中国中金 1 - - - - - 财富 中航证券 1 - - - - - 中泰证券 2 - - - - - 中信建投 1 - - - - - 注：1、选择证券公司参与证券交易的标准 为加强证券投资基金交易费用管理，管理人特制定《证券投资基金交易费用管理办法》。依据该办法，管理人设立合作证券公司备选库，并按照业务类型进行分类管理。备选库具体分为被动股票型基金合作证券公司备选库和其他类型基金合作证券公司备选库。纳入备选库内的证券经营机构方可参与管理人基金产品的证券交易服务。 选择证券公司参与证券交易的标准如下： (1)财务状况稳健：证券公司应具备良好的财务状况，经营行为符合相关法律法规及行业规范； (2)内控与风控能力强：证券公司具备完善的内部控制制度，合规管理和风险控制能力较强； (3)技术支持完善：具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需求； (4)专业能力与服务水平：具有较强的研究能力及金融服务水平，或在交易服务、券商结算等业务方面具备较强能力。 2、选择证券公司参与证券交易的程序 (1)管理人从财务状况、研究服务能力、风险管理能力、合规管理能力、交易服务水平、交易信息技术能力等方面对证券公司进行评估考察，经内部审批完成后，最终确定入选合作证券公司的备选库。 (2)与入选备选库证券公司达成合作意向后，双方签订协议，明确双方的权利义务，包括服务内容、收取交易佣金的价格标准与计算方式等。 3、基金专用交易席位的变更情况： 无。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 本基金本报告期内未通过租用证券公司交易单元进行其他证券投资。 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 万家颐达灵活配置混合型证券投资基 指定媒介 2025 年 1 月 21 日 金 2024 年第 4 季度报告 2 万家基金管理有限公司旗下基金季度 指定媒介 2025 年 1 月 21 日 报告提示性公告 3 万家基金管理有限公司旗下基金年度 指定媒介 2025 年 3 月 29 日 报告提示性公告 4 万家颐达灵活配置混合型证券投资基 指定媒介 2025 年 3 月 29 日 金 2024 年年度报告 5 万家基金管理有限公司旗下基金季度 指定媒介 2025 年 4 月 21 日 报告提示性公告 6 万家颐达灵活配置混合型证券投资基 指定媒介 2025 年 4 月 21 日 金 2025 年第 1 季度报告 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 投资者 持有基金份额 份额 类别 序号 比例达到或者 期初 申购 赎回 持有份额 占比 超过 20%的时 份额 份额 份额 （%） 间区间 机构 1 20250101-202 9,411,709 - - 9,411,709.34 28.22 50630 .34 产品特有风险 报告期内本基金出现了单一投资者份额占比达到或超过 20%的情况。 未来本基金如果出现巨额赎回甚至集中赎回，基金管理人可能无法及时变现基金资产，可能对基金份额净值产生一定的影响；极端情况下可能引发基金的流动性风险，发生暂停赎回或延缓支付赎回款项；若个别投资者巨额赎回后本基金出现连续六十个工作日基金资产净值低于 5000 万元，还可能面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 1、中国证监会批准本基金发行及募集的文件。 2、《万家颐达灵活配置混合型证券投资基金基金合同》。 3、《万家颐达灵活配置混合型证券投资基金托管协议》。 4、万家颐达灵活配置混合型证券投资基金 2025 年中期报告原文。 5、万家基金管理有限公司批准成立文件、营业执照、公司章程。 6、万家基金管理有限公司董事会决议。 7、本报告期内在中国证监会指定媒介公开披露的基金净值、更新招募说明书及其他临时公告。12.2 存放地点 基金管理人和基金托管人的住所，并登载于基金管理人网站：www.wjasset.com。 12.3 查阅方式 投资者可在营业时间至基金管理人办公场所免费查阅或登录基金管理人网站查阅。 万家基金管理有限公司 2025 年 8 月 29 日