财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金 2023年第3季度报告 2023年09月30日 基金管理人:财通证券资产管理有限公司 基金托管人:兴业银行股份有限公司 报告送出日期:2023年10月25日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2023年07月01日起至09月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 财通资管鑫盛6个月定开混合 基金主代码 005679 基金运作方式 契约型、定期开放式 基金合同生效日 2018年05月22日 报告期末基金份额总额 247,694,673.95份 投资目标 在严格控制风险的基础上，把握市场机会，追 求基金资产的稳健增值。 1、资产配置策略；2、债券投资策略；3、资产 投资策略 支持证券投资策略；4、股票投资策略；5、权 证投资策略；6、期货投资策略；7、开放期投 资策略。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×30%＋中债综合指数收益 率×70% 本基金为混合型基金，理论上其预期风险与预 风险收益特征 期收益高于货币市场基金和债券型基金，低于 股票型基金。 基金管理人 财通证券资产管理有限公司 基金托管人 兴业银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2023年07月01日 - 2023年09月30日） 1.本期已实现收益 2,257,958.12 2.本期利润 1,267,844.30 3.加权平均基金份额本期利润 0.0051 4.期末基金资产净值 352,225,647.42 5.期末基金份额净值 1.4220 注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 业绩比较 业绩比较 阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①-③ ②-④ 率① ② 率③ 率标准差 ④ 过去三个月 0.36% 0.09% -1.15% 0.26% 1.51% -0.17% 过去六个月 1.30% 0.09% -2.02% 0.25% 3.32% -0.16% 过去一年 3.74% 0.12% -0.23% 0.29% 3.97% -0.17% 过去三年 15.74% 0.25% -2.41% 0.34% 18.15% -0.09% 过去五年 42.09% 0.34% 9.52% 0.37% 32.57% -0.03% 自基金合同 42.20% 0.34% 6.27% 0.37% 35.93% -0.03% 生效起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基 证券 姓名 职务 金经理期限 从业 说明 任职 离任 年限 日期 日期 本基金基金经理、财 通资管鸿福短债债 券型证券投资基金、 硕士研究生学历、硕士学 财通资管鸿佳60天 位。曾在上海大众汽车有限 滚动持有中短债债 公司、国联安基金管理有限 李杰 券型发起式证券投 2020- 公司、金元顺安基金管理有 资基金、财通资管鸿 12-30 - 16 限公司工作。2018年4月加 益中短债债券型证 入财通证券资产管理有限 券投资基金和财通 公司，现任固收公募投资部 资管睿兴债券型证 总经理。 券投资基金基金经 理。 马航 本基金基金经理、财 2022- 硕士研究生学历、硕士学 通资管鸿盛12个月 11-18 - 4 位。曾在国金证券股份有限 定期开放债券型证 公司上海投资咨询分公司 券投资基金、财通资 工作。2020年3月加入财通 管鸿睿12个月定期 证券资产管理有限公司，曾 开放债券型证券投 任固收研究部助理研究员、 资基金、财通资管双 固收公募投资部基金经理 福9个月持有期债券 助理，现任固收公募投资部 型发起式证券投资 基金经理。 基金、财通资管新聚 益6个月持有期混合 型发起式证券投资 基金和财通资管新 添益6个月持有期混 合型发起式证券投 资基金基金经理。 注：1、上述任职日期为根据公司确定的聘任日期，离任日期为根据公司确定的解聘日期；首任基金经理任职日期为基金合同生效日。 2、证券从业的涵义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 期末本基金基金经理无同时管理私募资产管理计划的情况。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金基金合同》、《财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金招募说明书》的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产。本报告期内，基金运作合法合规，没有发生损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《财通证券资产管理有限公司公平交易管理办法》等规定。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况，本基金与本公司管理的其他基金在不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）同向交易的交易价差未出现异常。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 从基本面来看，三季度随着各项政策逐步落地，经济指标有所改善。8月PMI环比修复，制造业PMI回升0.4个点至49.7%，新订单PMI环比上升至50.2%，内需整体贡献高于外需。8月CPI和PPI增速双双上行，其中CPI同比转正至0.1%，PPI同比回升至-3.0%，反映出经济运行的边际修复。8月社会融资新增3.12 万亿元，同比多增0.65万亿元，存量社融增速9.0%，环比上升0.1%，显现见底企稳。8月末，M2 余额286.93万亿元，同比增长10.6%，M1余额67.96万亿元，同比增长2.2%，M0余额10.65万亿元，同比增长9.5%。从9月份各项高频数据来看，工厂生产、建筑施工、房地产销售均呈现弱修复，服务业降温、出口环比仍偏弱。同时，随着房地产政策的加码，二手房市场出现转暖迹象，叠加房贷利率调整，有望带来居民中长期信贷增长改观。 政策方面，7月下旬召开的中央政治局会议指出，当前我国经济运行面临新的困难挑战，要精准有力实施宏观调控，加强逆周期调节和政策储备。财政政策方面，8月财政赤字同比明显回升，地方专项债发行节奏加快。货币政策方面，8月15日，央行宣布降息，7天逆回购利率降10bp，MLF利率降15bp，超市场预期。8月下旬开始，房地产优化政策密集出台，以及特殊再融资债券可能发行用于置换地方隐债，这给债市带来利空扰动。随着这些政策调整效果的逐步显现，下半年我国经济有望呈现温和上升态势。 海外方面， 美国9月非农就业人口增加33.6万人，增幅创今年以来最大，高于预期值17万人。就业市场的活力暗示企业对销售前景依然充满信心，但也令通胀继续面临上行压力。美国经济数据表现良好，叠加美联储加息会议释放维持高利率信号，对人民币汇率形成压力。随着后续稳经济政策进一步落地实施，预计国内经济将维持稳中向好的修复态势，后续对人民币的支撑或逐渐增强，同时央行和外管局启用稳汇率工具保障汇率在合理区间内稳定运行。 固收部分以配置优质城投债为主，在票息策略基础上维持合适久期和杠杆，兼顾收益和流动性；同时根据产品开放期，对转债仓位进行动态调整。 三季度转债市场震荡下行，中证转债指数的收益率为-0.52%。权益市场在政策、经济、市场预期摇摆下维持震荡格局。9月地产政策预期及资金面偏紧对债市形成持续扰动，市场担忧点从政策博弈转向机构交易行为，因担心触发新一轮赎回潮，债市抛售情绪有所加剧。债券市场的调整使得转债估值承压，随后企稳。本基金持仓结构较为均衡。对于配置标的的选择，在结合基本面判断的前提下，注重价格保护和赔率投资，主要实施临近回售或者到期的博弈策略+识别发行人有下修预期的博弈策略。展望四季度，转债在逐渐筑底过程中配置性价比凸显，我们对转债资产保持乐观，在新券供给减速的背景下，注重次新券的挖掘，同时灵活仓位参与新券的上市交易。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末财通资管鑫盛6个月定开混合基金份额净值为1.4220元，本报告期内，基金份额净值增长率为0.36%，同期业绩比较基准收益率为-1.15%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 310,810,285.24 86.91 其中：债券 310,810,285.24 86.91 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 41,192,273.42 11.52 其中：买断式回购的买入 - - 返售金融资产 银行存款和结算备付金合 7 计 5,151,480.29 1.44 8 其他资产 460,731.69 0.13 9 合计 357,614,770.64 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 本基金本报告期末未持有股票。 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通股票。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 本基金本报告期末未持有股票。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净 值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 17,428,977.53 4.95 5 企业短期融资券 182,699,600.92 51.87 6 中期票据 20,582,207.65 5.84 7 可转债（可交换债） 90,099,499.14 25.58 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 310,810,285.24 88.24 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 占基金资产净 号 值比例（％） 1 072310104 23英大证券CP0 200,000 20,216,262.30 5.74 01 2 175197 20国都G1 170,000 17,428,977.53 4.95 3 012380608 23海安开投SCP 150,000 15,380,630.14 4.37 001 4 042380252 23豫航空港CP0 150,000 15,317,016.39 4.35 02 5 012381642 23豫航空港SCP 140,000 14,368,704.92 4.08 003 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金对股指期货的投资以套期保值、回避市场风险为主要目的，本着谨慎原则，适度参与股指期货投资。通过对现货市场和期货市场运行形势的研究，结合基金股票组合的实际情况及对股指期货的估值水平、基差水平、流动性等因素的分析，选择合适的期货合约构建相应的头寸，以调整投资组合的风险暴露，降低系统性风险。基金还将利用股指期货作为组合流动性管理工具，降低现货市场流动性不足导致的冲击成本过高的风险，提高基金的建仓或变现效率。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金对国债期货的投资以套期保值、回避市场风险为主要目的，结合国债交易市场和期货市场的收益性、流动性等情况，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作，获取超额收益。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中，国都证券股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到中国证监会北京监管局的处罚。 本基金管理人对该证券投资决策程序的说明如下：本基金管理人对证券投资有严格的投资决策流程控制，本基金对该证券的投资也严格执行投资决策流程。在对该证券的选择上，本基金严格执行公司个券审核流程。在对该证券的持有过程中，研究员密切关注证券发行主体动向，在上述处罚发生时及时分析其对该投资决策的影响。经过分析认为此事件对该证券发行主体的财务状况、经营成果和现金流量未产生重大的实质性影响，因此不影响对该证券基本面和投资价值的判断。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 13,510.69 2 应收证券清算款 447,221.00 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 460,731.69 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) 号 1 123151 康医转债 2,823,828.77 0.80 2 118023 广大转债 2,642,052.74 0.75 3 127077 华宏转债 2,560,468.11 0.73 4 127042 嘉美转债 2,434,255.64 0.69 5 113053 隆22转债 2,386,256.30 0.68 6 127016 鲁泰转债 2,374,288.19 0.67 7 118020 芳源转债 2,357,311.45 0.67 8 118031 天23转债 2,317,067.12 0.66 9 113054 绿动转债 2,276,423.59 0.65 10 110064 建工转债 2,229,979.64 0.63 11 113661 福22转债 2,145,996.90 0.61 12 113059 福莱转债 2,143,710.14 0.61 13 127024 盈峰转债 2,105,759.08 0.60 14 113652 伟22转债 1,954,219.18 0.55 15 110076 华海转债 1,883,597.67 0.53 16 127052 西子转债 1,825,807.12 0.52 17 110087 天业转债 1,769,722.74 0.50 18 127068 顺博转债 1,752,060.05 0.50 19 113046 金田转债 1,735,014.58 0.49 20 123010 博世转债 1,686,431.30 0.48 21 113658 密卫转债 1,667,346.58 0.47 22 118025 奕瑞转债 1,648,778.85 0.47 23 127056 中特转债 1,645,531.85 0.47 24 110067 华安转债 1,623,243.23 0.46 25 113650 博22转债 1,534,309.21 0.44 26 123168 惠云转债 1,519,744.08 0.43 27 123004 铁汉转债 1,499,627.84 0.43 28 111009 盛泰转债 1,470,444.71 0.42 29 123169 正海转债 1,455,609.21 0.41 30 118000 嘉元转债 1,331,387.53 0.38 31 118022 锂科转债 1,304,042.81 0.37 32 127075 百川转2 1,300,237.97 0.37 33 123113 仙乐转债 1,183,431.08 0.34 34 110092 三房转债 1,150,062.19 0.33 35 127067 恒逸转2 1,103,003.42 0.31 36 123049 维尔转债 1,091,870.12 0.31 37 110082 宏发转债 1,025,463.70 0.29 38 113623 凤21转债 942,286.03 0.27 39 127061 美锦转债 810,014.25 0.23 40 128034 江银转债 753,111.88 0.21 41 118024 冠宇转债 598,974.38 0.17 42 113062 常银转债 588,520.14 0.17 43 123182 广联转债 587,504.52 0.17 44 123128 首华转债 427,408.11 0.12 45 113627 太平转债 352,172.88 0.10 46 113606 荣泰转债 342,679.32 0.10 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 247,694,673.95 报告期期间基金总申购份额 - 减：报告期期间基金总赎回份额 - 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以 “-”填列） - 报告期期末基金份额总额 247,694,673.95 注：申购含转换入份额，赎回含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 单位：份 报告期期初管理人持有的本基金份额 5,680,301.09 报告期期间买入/申购总份额 - 报告期期间卖出/赎回总份额 - 报告期期末管理人持有的本基金份额 5,680,301.09 报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例（%） 2.29 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期本基金管理人无运用固有资金申购、赎回本基金的情况。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 本基金本报告期内未出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 报告期内，2023年8月4日，胡珍珍同志离任本基金管理人财务负责人，由钱慧同志代任财务负责人。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金相关批准文件 2、财通证券资产管理有限公司营业执照、公司章程 3、财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金托管协议 4、财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金基金合同 5、财通资管鑫盛6个月定期开放混合型证券投资基金招募说明书 6、本报告期内按照规定披露的各项公告 9.2 存放地点 上海市浦东新区栖霞路26弄富汇大厦B座8、9层 浙江省杭州市上城区新业路中国人寿大厦2幢22层 9.3 查阅方式 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人财通证券资产管理有限公司。 咨询电话：400-116-7888 公司网址：www.ctzg.com 财通证券资产管理有限公司 2023年10月25日