华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 2018 年 9 月 30 日 基金管理人:华安基金管理有限公司 基金托管人:交通银行股份有限公司 报告送出日期:二〇一八年十月二十六日 1  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大 遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2018 年 10 月 24 日复核了 本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一 定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细 阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2018 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 华安鼎丰 基金主代码 003847 交易代码 003847 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2016 年 11 月 30 日 报告期末基金份额总额 228,727,577.25 份 在一定程度上控制组合净值波动率的前提下,力争长期 投资目标 内实现超越业绩比较基准的投资回报。 本基金将充分发挥基金管理人的研究优势,将规范的宏 观研究、严谨的个券分析与积极主动的投资风格相结合, 投资策略 在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场运行趋势的 基础上,动态调整大类资产配置比例,自上而下决定债 券组合久期及债券类属配置;在严谨深入的基本面分析 2  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 和信用分析基础上,综合考量各类券种的流动性、供求 关系、风险及收益率水平等,自下而上地精选个券。 中债综合指数(总财富)收益率×90%+1 年期定期存款利 业绩比较基准 率(税后)×10% 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的中等风险 风险收益特征 品种,其预期的风险及预期的收益水平低于股票型基金 和混合型基金,高于货币市场基金。 基金管理人 华安基金管理有限公司 基金托管人 交通银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 报告期 主要财务指标 (2018 年 7 月 1 日-2018 年 9 月 30 日) 1.本期已实现收益 4,485,983.70 2.本期利润 4,764,653.83 3.加权平均基金份额本期利润 0.0208 4.期末基金资产净值 250,369,383.01 5.期末基金份额净值 1.0946 注:1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如:封闭式基金交 易佣金,开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收 益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益) 扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 3  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 业绩比较 净值增长 业绩比较 净值增长 基准收益 阶段 率标准差 基准收益 ①-③ ②-④ 率① 率标准差 ② 率③ ④ 过去三个月 1.94% 0.09% 1.37% 0.06% 0.57% 0.03% 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2016 年 11 月 30 日至 2018 年 9 月 30 日) §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券从业年 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 限 李邦长 本基金 2016-11-30 - 8年 硕士研究生,具有基金从 4  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 的基金 业资格证书.曾任安永华明 经理 会计师事务所审计师, 2010 年 3 月加入华安基金 管理有限公司,先后从事 基金运营、债券交易和债 券研究等工作,2014 年 9 月起担任基金经理助理, 2016 年 3 月起担任华安月 月鑫短期理财债券型证券 投资基金、华安季季鑫短 期理财债券型证券投资基 金、华安月安鑫短期理财 债券型证券投资基金、华 安日日鑫货币市场基金的 基金经理.2016 年 11 月起, 同时担任本基金的基金经 理。2017 年 12 月起,同时 担任华安鼎瑞定期开放债 券型发起式证券投资基金 的基金经理。 注:此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日,即以公告日为准。证券从业的含 义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、 招募说明书等有关基金法律文件的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金 资产,在控制风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益,不存在违法违规或未履行 基金合同承诺的情形。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司制定了《华 安基金管理有限公司公平交易管理制度》,将封闭式基金、开放式基金、特定客户资产管 理组合及其他投资组合资产在研究分析、投资决策、交易执行等方面全部纳入公平交易管 理中。控制措施包括:在研究环节,研究员在为公司管理的各类投资组合提供研究信息、 投资建议过程中,使用晨会发言、发送邮件、登录在研究报告管理系统中等方式来确保各 5  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 类投资组合经理可以公平享有信息获取机会。在投资环节,公司各投资组合经理根据投资 组合的风格和投资策略,制定并严格执行交易决策规则,以保证各投资组合交易决策的客 观性和独立性。同时严格执行投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主 体授权机制,投资组合经理在授权范围内自主决策,超过投资权限的操作需要经过严格的 审批程序。在交易环节,公司实行强制公平交易机制,确保各投资组合享有公平的交易执 行机会。(1) 交易所二级市场业务,遵循价格优先、时间优先、比例分配、综合平衡的 控制原则,实现同一时间下达指令的投资组合在交易时机上的公平性。(2) 交易所一级 市场业务,投资组合经理按意愿独立进行业务申报,集中交易部以投资组合名义对外进行 申报。若该业务以公司名义进行申报与中签,则按实际中签情况以价格优先、比例分配原 则进行分配。若中签量过小无法合理进行比例分配,且以公司名义获得,则投资部门在合 规监察员监督参与下,进行公平协商分配。(3) 银行间市场业务遵循指令时间优先原则, 先到先询价的控制原则。通过内部共同的 iwind 群,发布询价需求和结果,做到信息公开。 若是多个投资组合进行一级市场投标,则各投资组合经理须以各投资组合名义向集中交易 部下达投资意向,交易员以此进行投标,以确保中签结果与投资组合投标意向一一对应。 若中签量过小无法合理进行比例分配,且以公司名义获得,则投资部门在风控部门的监督 参与下,进行公平协商分配。交易监控、分析与评估环节,公司风险管理部对公司旗下的 各投资组合投资境内证券市场上市交易的投资品种、进行场外的非公开发行股票申购、以 公司名义进行的债券一级市场申购、不同投资组合同日和临近交易日的反向交易以及可能 导致不公平交易和利益输送的异常交易行为进行监控;风险管理部根据市场公认的第三方 信息(如:中债登的债券估值),定期对各投资组合与交易对手之间议价交易的交易价格 公允性进行审查,对不同投资组合临近交易日的同向交易的交易时机和交易价差进行分析。 本报告期内,公司公平交易制度总体执行情况良好。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司合规监察稽 核部会同基金投资、交易部门讨论制定了公募基金、专户针对股票、债券、回购等投资品 种在交易所及银行间的同日反向交易控制规则,并在投资系统中进行了设置,实现了完全 的系统控制。同时加强了对基金、专户间的同日反向交易的监控与隔日反向交易的检查; 风险管理部开发了同向交易分析系统,对相关同向交易指标进行持续监控,并定期对组合 间的同向交易行为进行了重点分析。本报告期内,除指数基金以外的所有投资组合参与的 交易所公开竞价交易中,出现同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 6  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 的 5%的次数为 0 次,未出现异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 三季度,全球经济反弹出现分化,主要国家货币政策松紧不一。美国经济保持稳健增 长态势,居民消费平稳增长,劳动力市场持续改善,失业率维持低位,通胀预期较为平稳, 9 月美联储议息会议再次上调联邦基金利率。欧元区经济基本面转弱,制造业 PMI 数据下 滑,投资者信心指数继续回落,核心通胀也进一步走弱。国内经济方面,工业企业利润增 速稳中趋降,工业增加值增速维持平稳,基建生产有所恢复,消费增长总体平稳,但投资 受融资环境收紧等因素影响回落较大,叠加贸易争端影响,短期经济出现疲弱态势;由于 经济增速面临的不确定性加大,央行货币政策在维持稳健中性的基调上适时微调以进行对 冲,三季度通过 MLF 增量操作(不含降准置换回笼)逾 6000 亿维稳资金面波动,以及 7 月 5 日实施的定向降准释放资金使得流动性总体较为宽松。三季度,债市行情有所波动, 7 月份受降准等利好因素推动,债券市场延续做多行情;8 月份,市场担心宽货币向宽信用 传导政策的推进使得基本面得以改善,债市出现调整;9 月份,债券市场表现维持区间小 幅震荡。从数据表现来看,十年期国债收益率下行幅度超 10bp,3Y-5Y 期 AAA 级中短期 票据收益率下行幅度超 20bp,各期限品种信用利差有所收窄。 本报告期内,组合主要配置高等级优质信用债,合理控制组合久期,便于灵活调整组 合持仓捕捉交易性机会。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至 2018 年 9 月 30 日,本基金份额净值为 1.0946 元,本报告期份额净值增长率为 1.94%,同期业绩比较基准增长率为 1.37%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望四季度,贸易摩擦可能对进出口带来一定扰动,但宏观经济基本面将总体维持平 稳。近期通胀受原油、蔬菜和猪肉等因素扰动,可能小幅走强,但中期来看较为平稳;随 着央行进入降准通道,银行表内外资金将更加趋于平衡,预计四季度资金面总体维持平稳。 债券市场面临的大环境总体较为有利,四季度存在一定的交易性机会。 7  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 操作方面,我们将继续维持高等级信用策略,动态调整组合久期,把握利率债的波段 操作机会,为投资者创造更多价值。我们将秉承稳健、专业的投资理念,优化组合结构, 控制风险,勤勉尽责地维护持有人的利益。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本基金为发起式证券投资基金,报告期内不存在基金资产净值低于 5000 万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的 序号 项目 金额(元) 比例(%) 1 权益投资 - - 其中:股票 - - 2 固定收益投资 242,121,000.00 96.57 其中:债券 242,121,000.00 96.57 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金 - - 融资产 6 银行存款和结算备付金合计 4,564,481.82 1.82 7 其他各项资产 4,036,505.85 1.61 8 合计 250,721,987.67 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 本基金本报告期末未持有股票。 8  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 本基金本报告期末未持有股票投资。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净值 序号 债券品种 公允价值(元) 比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 50,321,000.00 20.10 其中:政策性金融债 50,321,000.00 20.10 4 企业债券 79,845,000.00 31.89 5 企业短期融资券 40,172,000.00 16.05 6 中期票据 71,783,000.00 28.67 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 242,121,000.00 96.71 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产净 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 值比例(%) 1 180208 18 国开 08 300,000 30,309,000.00 12.11 18 中化工 2 101800016 200,000 20,660,000.00 8.25 MTN001 18 豫高管 3 101800207 200,000 20,620,000.00 8.24 MTN001 18 首钢 4 101800542 200,000 20,406,000.00 8.15 MTN001 18 苏州高 5 011800899 200,000 20,150,000.00 8.05 新 SCP007 9  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券 投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明 细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证投资。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期没有投资股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 根据本基金基金合同,本基金不能投资于股指期货。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 根据本基金基金合同,本基金不能投资于国债期货。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 无。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本报告期内,本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的, 也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 10  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 5.11.2 本基金投资的前十名股票中,不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的 股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 10,823.12 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 4,025,682.73 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 4,036,505.85 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 本报告期期初基金份额总额 228,900,984.59 报告期基金总申购份额 266,275.17 减:报告期基金总赎回份额 439,682.51 报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 228,727,577.25 11  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 单位:份 报告期期初管理人持有的本基金份额 10,000,000.00 报告期期间买入/申购总份额 - 报告期期间卖出/赎回总份额 - 报告期期末管理人持有的本基金份额 10,000,000.00 报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例 4.37 (%) 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 无。 §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 持有份额占 发起份额占 持有份额 发起份额 发起份额承诺 项目 基金总份额 基金总份额 总数 总数 持有期限 比例 比例 10,000,0 10,000,0 基金管理人固有资金 4.37% 4.37% 三年 00.00 00.00 基金管理人高级管理人 - - - - - 员 基金经理等人员 - - - - - 基金管理人股东 - - - - - 其他 - - - - - 10,000,0 10,000,0 合计 4.37% 4.37% 三年 00.00 00.00 §9 影响投资者决策的其他重要信息 9.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 投资者 持有基金份额比 期初份 申购份 类别 序号 例达到或者超过 赎回份额 持有份额 份额占比 额 额 20%的时间区间 12  华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 218,49 20180701- 218,499,447 机构 1 9,447. 0.00 0.00 95.53% 20180930 .42 42 产品特有风险 本基金报告期内出现单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情形。如该单一投资者大额 赎回将可能导致基金份额净值波动风险、基金流动性风险等特定风险。 9.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §10 备查文件目录 10.1 备查文件目录 1、《华安鼎丰债券型发起式证券投资基金基金合同》 2、《华安鼎丰债券型发起式证券投资基金招募说明书》 3、《华安鼎丰债券型发起式证券投资基金托管协议》 10.2 存放地点 基金管理人和基金托管人的住所,并登载于基金管理人互联网站 http://www.huaan.com.cn。 10.3 查阅方式 投资者可登录基金管理人互联网站查阅,或在营业时间内至基金管理人或基金托管人 的办公场所免费查阅。 华安基金管理有限公司 13 华安鼎丰债券型发起式证券投资基金 2018 年第 3 季度报告 二〇一八年十月二十六日 14